立案調(diào)查一直被視為重大利空事件，一般而言，多數(shù)被立案調(diào)查個股股價短期面臨承壓。近期，錦州港(600190)也加入了立案調(diào)查股行列，由于涉嫌信息披露違法違規(guī)，公司遭到證監(jiān)會立案。經(jīng)同花順iFinD統(tǒng)計，年內(nèi)A股已有76股遭到立案，而去年同期有35股被立案，今年立案調(diào)查股數(shù)量已較去年同期翻倍，監(jiān)管層從嚴監(jiān)管態(tài)勢明顯。另外，從年內(nèi)立案調(diào)查股來看，超三成系“ST”股，公司經(jīng)營層面面臨一定困難，還有22股已經(jīng)收到了罰單或預(yù)罰單。

74股系涉嫌信息披露違規(guī)

2023年1月1日-11月12日，A股市場已有76股遭到了證監(jiān)會立案。

以最新日期來看，錦州港11月10日披露公告稱，因公司涉嫌信息披露違法違規(guī)，證監(jiān)會決定對公司立案。立案調(diào)查的消息披露后，錦州港11月13日的股價也將迎來壓力測試。

資料顯示，錦州港屬于交通運輸倉儲行業(yè)，主要從事港口綜合運輸服務(wù)，具體包括石油及制品、糧食、集裝箱、煤炭等貨物的裝卸、運輸、倉儲等。截至最新收盤日，公司股價報3.14元/股，總市值為62.87億元。

除了錦州港，今年11月還有ST恒久、美麗生態(tài)兩股遭到證監(jiān)會立案。從月份來看，今年7月被立案調(diào)查個股數(shù)量最多，有卓郎智能、ST南衛(wèi)、匯金股份、世紀華通等20股遭到立案。

值得一提的是，2022年1月1日-11月12日，A股市場共有35股遭立案，今年立案調(diào)查股數(shù)量已較去年同期翻倍。

高禾投資管理合伙人劉盛宇對北京商報記者表示，全面注冊制下，對于證券市場的違法違規(guī)行為，監(jiān)管層一直處于從嚴打擊態(tài)勢，年內(nèi)被立案個股數(shù)量大增的情況也能反映出這一點。

76只立案調(diào)查股中，有個股并非首次遭到證監(jiān)會立案。中國國際科技促進會科技產(chǎn)業(yè)投資分會副會長兼戰(zhàn)略投資智庫執(zhí)行主任布娜新在接受北京商報記者采訪時表示，對于那些多次被立案調(diào)查的個股，投資者應(yīng)保持警惕，多次被立案可能說明公司存在較大的內(nèi)控問題。

同花順iFinD統(tǒng)計顯示，76股中，除了廣發(fā)證券、東興證券之外，其余74股被立案原因均系涉嫌信息披露違規(guī)。

超三成系“ST股”

從上述立案調(diào)查股來看，其中有13股是*ST股，12股是ST股。

同花順iFinD顯示，年內(nèi)有*ST愛迪、*ST博天、*ST紅相、*ST華儀、ST恒久、ST鴻達等25只“ST股”遭到證監(jiān)會立案，占全部76股的32.89%。

從日期來看，ST富潤是最新的立案調(diào)查股。10月28日，ST富潤披露公告稱，因涉嫌信息披露違法違規(guī)，根據(jù)《中華人民共和國證券法》《中華人民共和國行政處罰法》等法律法規(guī)，證監(jiān)會決定對公司立案。

被立案調(diào)查后不久，ST富潤11月2日披露公告稱，公司董事會于10月31日收到公司董事、副董事長、聯(lián)席總經(jīng)理盧伯軍提交的書面辭職報告，盧伯軍因個人原因辭去公司董事、副董事長、聯(lián)席總經(jīng)理職務(wù)，同時辭去薪酬與考核委員會委員職務(wù)，辭職后將不在公司及子公司擔任其他任何職務(wù)。

立案調(diào)查背后，ST富潤基本面較差，其中公司已連續(xù)多年凈利虧損，2020-2022年以及2023年前三季度實現(xiàn)歸屬凈利潤分別約為-4.09億元、-5.55億元、-5.86億元、-1.72億元。針對相關(guān)問題，北京商報記者致電ST富潤董秘辦公室進行采訪，不過電話未有人接聽。

另外，經(jīng)統(tǒng)計，在上述25股中，多數(shù)個股今年前三季度凈利處于虧損狀態(tài)。諸如，*ST愛迪今年前三季度實現(xiàn)歸屬凈利潤約為-2.12億元；*ST紅相前三季度實現(xiàn)歸屬凈利潤約為-4785萬元；ST恒久前三季度實現(xiàn)歸屬凈利潤約為-2669萬元。

罰單下發(fā)速度加快

年內(nèi)立案股中，目前已有22股收到了罰單或預(yù)罰單。

同花順iFinD顯示，靈康藥業(yè)、榮科科技、卓錦股份、華北制藥、華控賽格、力源科技等19股收到了證監(jiān)會下發(fā)的罰單，此外，還有蘇大維格、*ST天沃、*ST京藍3股收到了預(yù)罰單。

經(jīng)統(tǒng)計，在上述22股中，蘇大維格預(yù)罰單下發(fā)速度最快，公司10月8日披露稱收到了證監(jiān)會下發(fā)的《調(diào)查通知書》，時隔不足一周，10月13日，蘇大維格披露公告稱，公司收到江蘇證監(jiān)局下發(fā)的《行政處罰事先告知書》。

上海漢聯(lián)律師事務(wù)所律師宋一欣對北京商報記者表示，一般上市公司被立案調(diào)查的消息披露后，就會有相關(guān)投資者辦理索賠登記，投資者索賠也不會等到證監(jiān)會正式罰單，預(yù)罰單下發(fā)后就會有大量投資者進行索賠。

對于罰單部分為證監(jiān)會下發(fā)，部分為地方證監(jiān)局下發(fā)的情況，上海明倫律師事務(wù)所律師王智斌表示，現(xiàn)在行政處罰權(quán)已經(jīng)下發(fā)，絕大部分案件都是地方證監(jiān)局處罰，證監(jiān)會認為案件比較典型、特別復(fù)雜的話，還是會由證監(jiān)會的稽查總隊直接調(diào)查，直接進行處罰。

需要指出的是，在年內(nèi)立案調(diào)查股中，也有不少公司高管被立案，違規(guī)情況嚴重者被采取終身市場禁入措施。宋一欣在接受北京商報記者采訪時表示，被證監(jiān)會采取證券市場禁入措施的人員，在禁入期間內(nèi)，不得繼續(xù)在原機構(gòu)從事證券業(yè)務(wù)或者擔任原上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)，也不得在其他任何機構(gòu)中從事證券業(yè)務(wù)或者擔任其他上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)。此外，被采取證券市場禁入措施的人員，應(yīng)當在收到證監(jiān)會作出的證券市場禁入決定后立即停止從事證券業(yè)務(wù)。